Moscow Sotheby`s International Realty: Колонка Анвара Калимова " Инвестиции страсти и стабильности "

Недвижимость VS Искусство: инвестиционная привлекательность " элитных квадратных метров " или холстов признанных мастеров



Моне, Дега или Лазурный берег?



К текущему моменту человечество изобрело множество способов преумножения капитала. Со временем инструментов частного инвестирования становилось все больше И больше, а какие-то из них И вовсе стали классикой, признаком хорошего вкуса. Последнее десятилетие было ознаменовано несколькими волнами мировых финансовых кризисов, которые посеяли немалые сомнения в умах инвесторов, И вопрос, куда же все-таки вкладывать свои свободные средства, становится Наиболее актуальным.



" в смутные времена " игроки рынка все более часто прибегают К альтернативным формам инвестирования. Самых популярными из них являются Вложения в элитную Недвижимость И passion investments - " инвестиции страсти ". К последнему типу относятся инвестиции в изобразительное Искусство, коллекционные вина, редкие книги, почтовые марки, музыкальные инструменты, мемориальные вещи, связанные с именами знаменитостей И многое другое. Своим рождением тенденция passion investments обязана временам экономической неопределенности. Когда начался отток капиталов с фондовых площадок, этот вид инвестирования становился своеобразной " тихой гаванью " Для свободных средств.



Как пример можно привести рост цен на Произведения искусства в годы Великой депрессии в США. Монеты И другие коллекционные предметы серьезно подорожали И во время нефтяного падения 1979 года. После обвала фондовых рынков в октябре 1987 года индекс Dow Jones Industrial поднялся на докризисный уровень только через пятнадцать месяцев. Инвесторы распродавали акции, вкладывая полученные так средства в предметы искусства. В 2000 году, Когда совокупные потери инвесторов на рынке акций составили порядка 3 триллионов долларов, арт-Рынок ничего не потерял.



Авторитетный индекс Мей-Мозес (Mei/Moses Fine Art Index) за последние 50 лет показывает среднегодовую доходность от инвестиций в Произведения искусства на уровне 12, 6 %, что превосходит доходность за тот же период " голубых фишек " американского фондового рынка (среднегодовые одиннадцать, 7 % рынка ценных бумаг по S&P 500). Произведения искусства И другие коллекционные предметы по традиции привлекали инвесторов с " развивающихся " мировых площадок, но тренд уже подхвачен И " зрелыми " рынками. Сегодня Искусство считают выгодным вложением средств 37, 4 % европейских И 31, 1 % американских миллионеров. По отзывам специалистов организации Artvest Partners, это можно рассматривать Как коренной перелом относительно К искусству Как К активу.



завлекательные с позиции Вложения средств правила предлагает И Рынок элитной недвижимости. Если говорить о Наиболее привлекательных иностранных рынках недвижимости, Как Для инвесторов всего мира, таким образом И Для российских Жителей, то первые строчки рейтингов возглавляют Швейцария, Великобритания, Франция (Лазурный Берег) И США (Манхеттен И Майами). Трудно представить, что Когда-нибудь элитная Недвижимость в сих странах не станет пользоваться спросом - это не только удачное вложение средств с позиции условий проживания, но И с позиции получения постоянного большого дохода за счет сдачи объектов в найм.



Рассматривая Российскую Федерацию, например, столичный Рынок И его привлекательность Для инвесторов, обратим внимание положительную динамику спроса в сегменте элитной недвижимости: во 2-м квартале 2012 г. он увеличился более чем на 20 %, а за третий квартал - сместился в сторону более дорогих предложений (стоимостью от $3, 5-5 млн.). Усредненная стоимость квадратного метра на первичном рынке элитной жилой недвижимости увеличилась предположительно на 6, 5% в долларовом эквиваленте за первые 3 квартала текущего года. Как И в случае с passion investments, повышенный спрос обусловлен турбулентной экономической средой И стремлением российских инвесторов сохранить свои сбережения.



Вложения в элитную Недвижимость более надежны: в нем нет резких скачков, он дает гарантии инвестиции без повышенных рисков, в противоположность от вложений в предметы искусства, которые имеют возможность переживать пики И кризиса в связи с изменяющейся модой. Может быть, по этой причине российские Инвесторы предпочитают Сегодня именно такой способ сохранения И преумножения капитала.



Для граждан России инвестиции в Искусство - бизнес, по настоящему, новый И малоизвестный. Арт-Рынок требует вдумчивого подхода И тщательного анализа, но экспертов в области такого рода инвестиций в РФ, К сожалению, Сегодня экстремально немного. Самых оптимальной стратегией является buy and hold (купи И держи), И срок складирования такого актива, Как правило, составляет несколько десятков лет. Риск заключается в том, что, вложив деньги, К примеру, в картину, можно прождать несколько десятилетий, но таким образом И не получить от ее продажи ощутимой прибыли.



Рынок недвижимости Для наших Жителей является не только привычнее И понятнее, он привлекает российских инвесторов дополнительными возможностями. Купив Недвижимость за рубежом, инвестор получает доступ на местный Рынок, К прекрасной инфраструктуре, получает возможностью дать детям качественное образование И получить вид на жительство или гражданство. Столичный Рынок за последний период времени радует инвесторов появлением новых привлекательных проектов, в которые охотно вкладываются средства, а положительная динамика спроса И постоянный рост цен позволяют спрогнозировать, что реализация или аренда приобретенного объекта недвижимости в будущем принесет хорошую прибыль.



Вложения в арт-Рынок, Ясно, не смогут дать всего этого российскому инвестору. И даже несмотря на то, что количество желающих включить Произведения искусства в структуру своего инвестиционного портфеля увеличивается И в РФ, наши соотечественники, Возможно, еще долго будут предпочитать надежность рынка элитной недвижимости рискованному " полету " рынка большого искусства .