Срочный рынок: какой сценарий является более вероятным ?

Вчера торги фьючерсом на Индекс РТС проходили довольно волатильно. Так, в дневную сессию фьючерс на Индекс РТС поднимался в территорию 158 000 пунктов, Однако в вечернюю сессию контракт вернулся к отметке 155 000 пунктов. Все равно фьючерс продемонстрировал рост на 2, 00% в дневную сессию и потерял 1, 07% в вечернюю.



Бэквордация в моменты повышения снижалась и доходила до значений 4000 пунктов. Однако в итоге она остается на высоком уровне.



Если говорить об опционах, то из объемов открытого интереса по страйкам, можно сказать, что уровень поддержки в июньских контрактах остается на уровне 155 000 пунктов, а сопротивления - на отметке 180 000 пунктов. В контрактах с экспирацией в мае, ярко выраженное сопротивление можно увидеть на отметке 170 000 пунктов, менее выраженную поддержку - на страйке 150 000 пунктов.



Волатильность, как это по традиции бывает на восходящих движениях, снизилась. Индекс волатильности составил 30, одиннадцать.



Открытым остается вопрос, когда на рынке состоится серьезное движение. Наиболее вероятным покуда что представляется сценарий, ведь это движение все-таки будет нисходящим. Но покуда что уже две недели по фьючерсу RIM2происходят колебания вокруг отметки 155 000 пунктов.



Торговые роботы подтверждают неопределенность на рынке, продолжая занимать разнонаправленные позиции.



Дмитрий Верховых, ГК " АЛОР "