" Русский Стандарт " желает залить Америку водкой

В ближайшем будущем российский производитель а также дистрибьютор алкоголя выпустит CLN на 100 млн долл.

на днях было оглашено, что Фирма " Русский Стандарт " 18-23 мая проводит road-show CLN (credit linked notes) на 100 млн долл., срок обращения которых составит 2-3 года.

Организатором выпуска выступает Dresdner Kleiner Wasserstein, соорганизатором - банк " Русский Стандарт ". По недостоверным сведениям, road-show пройдет в Гонконге, Сингапуре, Швейцарии а также Лондоне. Аналитики предполагают, что помимо оплаты текущих проектов Фирма может направить вырученные средства на продвижение своей продукции в Америке, и на приобретение действующих игроков рынка.

ЗАО " Фирма " Русский Стандарт ", эксплуатирующееся крупным банкиром Рустамом Тарико, является одним из крупнейших российских производителей а также дистрибьюторов спиртных напитков. Эксклюзивный российский дистрибьютор алкоголя под марками Smirnoff, Johnnie Walker а также проч. С 1999 г. Выпускает водку " Русский Стандарт ". В 2005 Г. Оборот алкогольного бизнеса группы составил 186 млн долл., из них 91 млн долл. Пришелся на продажи собственных марок, а остальные - на дистрибуцию международных брендов. По информации маркетингового агентства " Бизнес Аналитика ", за 10 месяцев 2005 г. На " Русский Стандарт " (Original+Platinum) приходилось 1, 4% рынка водки крупных городов в При исчислении в деньгах.

в организации " Русский Стандарт " а также в одноименном банке подтвердили, что и в правду Ожидается разместить CLN на 100 млн долл., Впрочем не стали называть целей, на которые Ожидается направить вырученные средства.

так или иначе источник из " Русского Стандарт�� " сказал, что часть средств будет направлена на реализацию текущих проектов. Ясно, повествование ведется о строящемся в Санкт-Петербурге предприятии организации, стоимость которого, по собственным оценкам " Русского Стандарт�� ", составляет 60 млн долл.(в настоящее время Фирма производит водку на мощностях петербургской организации " Ливиз " ). Заключение о возведении своего предприятия было принято в связи с ежегодным ростом продаж организации. Производственная мощность нового завода, а его возведение уже подходит к окончанию, составит 3, 6 млн дал водки в год.

помимо этого, " Русский Стандарт " планирует возведение спиртзавода а также складского комплекса ценой 18 миллиона долларов. Планируется, что общий объем капитальных вложений организации в 2006 Г. Достигнет 55, 5 млн долл.

Аналитики предполагают, что так как " Русский Стандарт " уже проводит road-show, То само размещение CLN следует ждать в ближайшие две недели. Сумма в 100 млн долл., по их видению, вполне адекватна масштабам бизнеса организации." помимо этого, Фирма обладает контрольным пакетом акций банка, являющегося одним из лидеров на рынке потребительского кредитования, который к тому же представляется довольно привлекательным для поглощения западными финансовыми структурами (BNP Paribas а также Т. Д.) ", - сказала RBC daily аналитик организации " Брокеркредитсервис " Татьяна Бобровская.

по ее расчетам, " Русский Стандарт " будет иметь возможность разместить собственный заем под 9, 8-10, 8% годовых. То, что соорганизатором выпуска является подконтрольный банк " Русский Стандарт ", по отзывам Аналитика РБК Валентина Крохина, может не понравиться инвесторам." Когда среди организаторов выступает родственная структура, Это не весьма хорошо ", - считает г-н Крохин. Впрочем г-жа Бобровская ничего зазорного в этом не видит." Это не окажет отрицательного влияния на итоги размещения, ведь основным Организатором является банк с хорошей репутацией ", - говорит она.

в организации " Синергия " считают, что Кроме оплаты текущих проектов, " Русский Стандарт " обязан направить серьезные средства на продвижение продукции на американском рынке." Фирма В настоящее время весьма агрессивно смотрит на рынок США. Думаю, что эти 100 млн долл., если учесть американские рекламные бюджеты, они имеют возможность потратить только на продвижение своей водки ", - сказал RBC daily начальник отдела по связям с общественностью " Синергии " Андрей Малафеев. Кстати, подтверждением слов г-на Малафеева являются данные из отчета банка Dresdner Kleinwort Wasserstein, из которых следует, что на продвижение водочных брендов в США до 2010 г." Русский Стандарт " планирует потратить не менее 95 млн долл. Из общего маркетингового бюджета на этот период (212, 2 млн долл.).

по информации одного из специалистов рынка, CLN могли понадобиться " Русскому Стандарт�� " для приобретения какого-нибудь крупного российского водочного актива. Валентин Крохин же считает, что организации нет большого смысла приобретать кого-То, после сдачи нового завода мощностей в РФ ей будет достаточно. При этом специалист предлагает не менее интересную версию стратегических замыслов " Русского Стандарт�� "." История весьма сильно напоминает Олега Тинькова, который сначала выпустил облигации, потом взял очень большой долг, построил завод а также продался ", - вспоминает г-н Крохин. Он также подчеркивает, что экономическая деятельность Олега Тинькова а также Рустама Тарико развивался по похожим схемам. Однако, кто из русских или западных компаний может заинтересоваться " Русским Стандарт��м ", специалист сказать затруднился .